NEW YORK (AP) – Twitter telah menetapkan kisaran harga $17 hingga $20 per saham untuk penawaran umum perdana dan mengatakan pihaknya dapat mengumpulkan dana sebanyak $1,6 miliar dalam proses tersebut. Harganya relatif konservatif mengingat Twitter siap melakukan IPO terpanas tahun ini.
Twitter Inc. mengatakan dalam pengajuan peraturan pada hari Kamis bahwa pihaknya akan menempatkan 70 juta saham dalam penawaran tersebut. Jika seluruh saham terjual, penjamin emisi bisa membeli lagi 10,5 juta saham.
Dengan harga saham $20, nilai pasar Twitter akan menjadi sekitar $12,5 miliar, sekitar sepersepuluh dari penilaian Facebook saat ini. Nilai Twitter didasarkan pada 625,2 juta saham beredar yang diharapkan setelah penawaran umum, termasuk unit saham terbatas dan opsi saham.
Layanan pesan singkat yang berbasis di San Francisco berencana untuk mencatatkan sahamnya di Bursa Efek New York dengan simbol ticker “TWTR.” Saham tersebut kemungkinan akan mulai diperdagangkan pada awal November. Twitter akan memulai “roadshow” IPO pada hari Jumat dan bertemu dengan calon investor untuk menyiapkan sahamnya.
Penilaian perusahaan ini konservatif. Beberapa analis memperkirakan angkanya mencapai $20 miliar. Pada bulan Agustus, Twitter memberi harga beberapa opsi saham karyawannya seharga $20,62, berdasarkan penilaian oleh sebuah perusahaan investasi.
Perusahaan publik lainnya dalam kisaran $12 miliar termasuk pembuat peralatan Stanley Black & Decker dan perusahaan farmasi Forest Laboratories. LinkedIn Corp. sementara itu, nilainya sekitar $27 miliar berdasarkan harga penutupan sahamnya pada hari Kamis.
Kehati-hatian Twitter menunjukkan bahwa perusahaan tersebut telah belajar dari penawaran umum perdana (IPO) Facebook yang sulit pada tahun lalu. Daripada menaikkan ekspektasi terlalu tinggi, Twitter justru mengambil tindakan aman dan kemungkinan besar akan menaikkan kisaran harganya menjelang IPO, sehingga meningkatkan permintaan.
IPO Facebook pada Mei 2012 dirusak oleh gangguan teknis di Bursa Efek Nasdaq. Akibatnya, Komisi Sekuritas dan Bursa mendenda Nasdaq sebesar $10 juta, denda terbesar yang pernah dikenakan terhadap bursa. Masalah-masalah tersebut mungkin membawa Twitter ke NYSE.
Pekan lalu, Twitter mengungkapkan bahwa mereka mengalami kerugian sebesar $65 juta pada kuartal ketiga, tiga kali lipat dibandingkan periode yang sama tahun sebelumnya. Ini merupakan kerugian kuartalan terbesar bagi perusahaan sejak tahun 2010. Twitter, yang didirikan pada tahun 2006, tidak pernah menghasilkan keuntungan, namun pendapatannya terus meningkat. Pendapatan pada kuartal terakhir meningkat lebih dari dua kali lipat dibandingkan periode yang sama tahun lalu, menjadi hampir $169 juta.
IPO sudah lama ditunggu-tunggu. Perusahaan menambah persenjataan produk iklannya dan berupaya melakukan persiapan untuk meningkatkan pendapatan iklan. Meski begitu, pendapatan iklannya kecil dibandingkan Facebook. Twitter mengatakan mereka memiliki lebih dari 230 juta pengguna bulanan, dibandingkan dengan Facebook yang berjumlah sekitar 1,2 miliar.
Sebagian besar daya tarik Twitter terletak pada kesederhanaan dan sifat publiknya. Pengguna dapat mengirimkan pesan singkat yang terdiri hingga 140 karakter. Siapa pun dapat “mengikuti” orang lain, namun hubungan tersebut tidak harus bersifat timbal balik, menjadikan layanan ini sangat menarik bagi selebriti dan perusahaan yang menggunakan Twitter untuk berkomunikasi langsung dengan penggemar dan pelanggan.
__
Penulis AP Technology Michael Liedtke berkontribusi pada cerita ini dari San Francisco.
